Abi Tele2-st, tariifid, küsimused

• Bilansi esimese jao moodustavad põhivara (põhivara ja immateriaalne põhivara), mida võetakse arvele vastavalt nende jääkväärtusele, millest on maha arvatud kulum (bilansi rida 1100);
• Bilansi teist jagu esindab käibekapital, mis on otseselt seotud tootmisprotsessiga (bilansi rida 1200).

Ettevõtte koguvara kajastatakse bilansi real 1600, mille raamatupidajad koostavad iga aasta lõpus. Selle valemi rakendamisel kasutavad nad mitme aasta bilansinäitajaid, samal ajal kui real 1600 olev näitaja võetakse iga aasta bilansist, summeeritakse ja jagatakse seejärel 2-ga.

Aasta keskmine käibekapitali kulu: bilansi arvutamise valem

Võrreldes väärtust määravaid alg- ja lõppväärtusi, saab majandusteadlane teha järeldusi käibevara summa suurenemise või vähenemise kohta rahalises väärtuses antud perioodil, määrata suhtelised väärtused, mis iseloomustavad näitajate kasvutempot. bilansi teise jao iga rea ​​kohta. Arvud annavad aga infot vaid teatud kuupäeval vara saadavuse kohta, mis ei kajasta alati tegelikku pilti, kuna ettevõtte elus ei ole töö intensiivsus ühesugune ning see toob kaasa ebaühtlaseid oste ja töökulu. kapitali, näiteks ettevõtetes, mis sõltuvad hooajalisuse tsüklitest. Otstarbekam on analüüsida varade seisu lühiajaliselt või arvutada välja selline näitaja nagu käibekapitali aasta keskmine kulu. Selle näitaja väärtus arvutatakse paljude majanduslike arvutuste tegemiseks.

Ettevõtte varad on tootmisprotsessi toetavate ressursside väärtuse väljendus. Ettevõtte kinnisvarakompleksi kuuluvad põhivara (haldus- ja tootmishooned, seadmed, masinad, sõidukid) ning käibekapital, mille struktuuris on sellised vara liigid nagu:

Varade keskmine aastane väärtus

Ettevõtte varad on väärtuses väljendatud ressursid, mis toetavad tootmisprotsessi. Siia kuuluvad põhivara (hooned, rajatised, töövahendid, masinad, sõidukid, aga ka ärimaine, tarkvaratooted, mis on immateriaalne vara) ja käibel olevad varad, st raha sularahas ja pangakontodel, varud, võlgnike võlad, lühiajalised investeeringud ja muud. Meie väljaanne on pühendatud sellisele kontseptsioonile nagu varade bilansiline väärtus. Kust vaadata bilanssi, samuti teada saada, kuidas arvutatakse varade bilansiline väärtus ja keskmine aastaväärtus, on selle artikli teema.

Varade nõutav bilansiline väärtus , esiteks ettevõtte finantstegevuse analüüsimisel - peamine tööriist ettevõtte tootmise ja finantsseisundi hindamisel. Seda indikaatorit kasutatakse ettevõttesiseste väärtuste arvutamisel:

Kuidas arvutada varade tootlust

Näitajat saab arvutada teiste arvutusmeetodite abil. Tuleb märkida, et bilansis varade tootluse valem välistab asutajate võlad põhikapitalis ja vahendid, mis kulutati aktsionäride aktsiate ostmiseks.

Kui ettevõtja ei tea ettevõtte koguvara keskmist väärtust, saab ta selle ikkagi ise välja arvutada. Toimingu teostamiseks peate perioodi alguses ja lõpus liitma kõigi ettevõtte ressursside maksumuse. Tulemus tuleb jagada 2-ga.

Millist valemit kasutatakse ettevõtte varade tasuvuse arvutamiseks?

Kogumaksumuse (TC) saab leida, liites kokku kõik ettevõtte kulud: materjalid, komponendid, töötajate ning haldus- ja juhtimispersonali töötasud, amortisatsioonitasud, kommunaalkulud, ohutus ja turvalisus, kaupluse ja tehase kulud jne.

Ettevõtte finants- ja majandusanalüüsis eristatakse kahte põhirühma - absoluutsed ja suhtelised näitajad. Absoluutnäitajad hõlmavad tulu, müügimahtu ja kasumit. Nende näitajate analüüs ei võimalda ettevõtte majandustegevusele terviklikku hinnangut anda.

Varade tootlus: põhilised lähenemisviisid arvutustele ja professionaalsele tõlgendamisele

• VnAsr– põhivara maksumus (aastane keskmine) – lk 190 (I jaos “Kokku”)
• ObAsr– käibevara maksumus (aastane keskmine) – lk 290 (II jaos “Kokku”) Väikeettevõtete puhul arvutatakse vastavad näitajad erinevalt:
• VnAsr– põhivara maksumus võrdub ridade 1150 ja 1170 summaga;
• ObAsr– käibevara maksumus võrdub ridade 1210, 1250 ja 1230 summaga.

Kuigi Venemaal finantsaruandluses kasutatav konkreetse näitaja nimetus on rahvusvaheliste standardite järgi identne näitaja nimetusega, võib nende tähendust tõlgendada erinevalt. Seega arvatakse amortisatsioonitasud brutokasumist maha, kuid lääne standardite järgi mitte..

Veebiajakiri raamatupidajatele

Talve lõpus ja kevade alguses koostavad kõik organisatsioonid aktiivselt 2020. aasta finantsaruandeid. Räägime mis tahes ettevõtte ühest põhinäitajast - varade bilansiline väärtus. Kus ma seda oma bilansis näen? aastaks 2020 ja kuidas see aitab.

Iga spetsialist, kes on kunagi raamatupidamisega tegelenud, teab sõnu "bilanss" ja "organisatsiooni varad". Kui selgitame nende tähendust juurdepääsetavas keeles, selgub, et varade bilansiline väärtus- see on teatud arv vahendeid ja hüvesid, mida saab väljendada rahas.

Varade tasuvus (ROA)

Varade tootluse suhtarv kuulub “Kasumlikkuse” suhtarvude rühma. Grupp näitab sularahahalduse efektiivsust ettevõttes. Vaatleme varade tasuvuse (ROA) suhtarvu, mis näitab, kui palju rahavooge ettevõttel on varaühiku kohta. Mis on ettevõtte varad? Lihtsamalt öeldes on see tema vara ja raha.

Varade tasuvuse suhtarvu standard, nagu kõigi kasumlikkuse suhtarvude puhul Kra >0. Kui väärtus on väiksem kui null, on see põhjus tõsiselt mõelda ettevõtte efektiivsusele. Selle põhjuseks on asjaolu, et ettevõte töötab kahjumiga.

Käibevara tootlus ja selle arvutamise valemid

Sageli pööratakse erilist tähelepanu ettevõtte varade kasumlikkusele. See on protsent, mis näitab, kui tulus on ettevõtte tegevus. Teisisõnu kajastab varade tootlus iga ettevõtte kulutatud rubla pealt saadud tulu suurust.

Käibevara tootluse kontseptsioon peegeldab tootmisprotsessi efektiivsust. Tema abiga saate turvaliselt hinnata majandus- ja finantsplaanide elluviimise olemust. Tootmis- ja kaupade müügimahu suurendamine, uute turgude vallutamine peab olema pidevalt tagatud käibekapitaliga.

Varade käive: arvutusvalem

Ressursitõhususe näitaja väärtus sõltub otseselt müügimahust. Kui suhtarvu väärtuses on langustrend, tähendab see finantsaktiivsuse langust. Ja vastupidi, selle kasv näitab, et müügimahud on kasvanud ja kapital liigub kiiremini.

Võlgnikega töö kvaliteeti analüüsitakse nõuete käibekordaja alusel. See iseloomustab seda, kui kiiresti maksavad võlglased laenuga antud toodete eest. Mida kõrgem on näitaja, seda tõhusamaks hinnapoliitikaks peetakse.

Käibekapitali- see on vahendite kogum, mis on ette nähtud ringlevate tootmisvarade loomiseks ja käibefondide loomiseks, mis tagavad ettevõtte järjepidevuse.

Käibefondid- need on varad, mis oma majandustegevuse tulemusena annavad oma väärtuse täielikult üle valmistootele, osalevad ühekordselt, muudavad või kaotavad oma loomuliku materiaalse vormi.

Töötavad tootmisvarad sisenevad tootmisse nende loomulikul kujul ja tarbitakse täielikult ära tootmisprotsessi käigus. Nad kannavad oma kulud täielikult loodud tootele.

Ringlusfondid seotud kaupade ringluse protsessi teenindamisega. Nad ei osale väärtuse kujunemises, vaid on selle kandjad. Pärast valmimist, valmistoodete valmistamist ja müüki hüvitatakse käibekapitali kulu osana (töö, teenused). See loob võimaluse süstemaatiliselt jätkata tootmisprotsessi, mis toimub ettevõtte rahaliste vahendite pideva ringluse kaudu.

Käibekapitali struktuur- see on käibekapitali üksikute elementide vaheline suhe, väljendatuna protsentides. Ettevõtete käibekapitali struktuuride erinevuse määravad paljud tegurid, eelkõige organisatsiooni tegevuse omadused, äritingimused, tarne ja müük, tarnijate ja tarbijate asukoht ning tootmiskulude struktuur.

• (tooraine, põhimaterjalid ja ostetud pooltooted, abimaterjalid, kütus, mahutid, varuosad jne);
• kasutusiga mitte üle ühe aasta või maksumusega kuni 100 korda (eelarveliste organisatsioonide puhul - 50 korda) kehtestatud miinimumpalka kuus (madala väärtusega kantavad esemed ja tööriistad);
• lõpetamata tootmine ja omavalmistatud pooltooted (tootmisprotsessi jõudnud töötarbed: materjalid, osad, komponendid ja tooted, mis on töötlemisel või komplekteerimisel, samuti omavalmistatud pooltooted, mis ei ole täielikult valminud valminud ettevõtte mõnes tsehhis tootmise teel ja neid töödeldakse edasi sama ettevõtte teistes töökodades);
• Tulevased kulud(käibekapitali mitteolulised elemendid, sealhulgas kulud uute toodete ettevalmistamiseks ja arendamiseks, mis on toodetud teatud perioodil, kuid on jaotatud tulevase perioodi toodetele; näiteks kulud uut tüüpi toodete jaoks mõeldud tehnoloogia kavandamiseks ja arendamiseks tooted, seadmete ümberpaigutamiseks).

Tsirkulatsioonifondid

Ringlusfondid— ringlussfääris tegutsevad ettevõtlusfondid; käibekapitali lahutamatu osa.

• valmistoodangu varudesse investeeritud ettevõtete vahendid, saadetud, kuid tasumata kaubad;
• vahendid asulates;
• sularaha kassas ja kontodel.

Tootmises kasutatava käibekapitali suuruse määravad peamiselt toodete valmistamise tootmistsüklite kestus, tehnilise arengu tase, tehnoloogia täiuslikkus ja töökorraldus. Ringleva meedia hulk sõltub peamiselt toodete müügi tingimustest ning tarne- ja turundussüsteemi organiseerituse tasemest.

Käibekapital on mobiilsem osa.

Igas Käibekapitali ringlus läbib kolm etappi: raha-, tööstus- ja tarbekaubad.

Ettevõttes pideva protsessi tagamiseks moodustatakse käibekapital või materiaalsed varad, mis ootavad nende edasist tootmist või isiklikku tarbimist. Varud on käibevarakirjetest kõige vähem likviidsem kaup. Varude hindamisel kasutatakse järgmisi meetodeid: iga ostetud kauba ühiku kohta; keskmise maksumuse järgi, eelkõige kaalutud keskmise maksumuse järgi, liikuv keskmine; esimeste ostude arvelt; viimaste ostude arvelt. Käibekapitali kui varude arvestusühikuks on partii, homogeenne grupp ja kaubaartikli number.

• Ohutusvarud- ressursside reserv, mis on ette nähtud tootmise ja tarbimise katkematuks varustamiseks tarnete vähenemise korral võrreldes pakutavatega.
• Praegused varud— tooraine, materjalide ja ressursside varud ettevõtte praeguste vajaduste rahuldamiseks.
• Ettevalmistavad tarvikud- Kui toorainet töödeldakse, on vaja tsüklist sõltuvaid laoseisu.
• Ülekandevarud- osa kasutamata jooksvatest varudest, mis kantakse üle järgmisse perioodi.

Käibekapital paikneb üheaegselt kõikides tootmisetappides ja kõikides tootmisvormides, mis tagab selle järjepidevuse ja ettevõtte katkematu toimimise. Rütm, sidusus ja kõrge jõudlus sõltuvad suuresti sellest optimaalsed käibekapitali kogused(töötavad tootmisvarad ja ringlusfondid). Seetõttu on käibekapitali normeerimise protsess, mis on seotud ettevõtte jooksva finantsplaneerimisega, väga oluline. Käibekapitali normeerimine on aluseks ettevõtte majandusvara ratsionaalsele kasutamisele. See seisneb nende tarbimise mõistlike normide ja standardite väljatöötamises, mis on vajalikud pidevate kohustuslike reservide loomiseks ja ettevõtte katkematuks toimimiseks.

Käibekapitali standard kehtestab minimaalse hinnangulise summa, mida ettevõte vajab pidevalt tegutsemiseks. Käibekapitali standardi täitmata jätmine võib kaasa tuua toodangu vähenemise ja tootmisprogrammi täitmata jätmise seoses katkestustega tootmises ja toodete müügis.

Standardiseeritud käibekapital— ettevõtte kavandatud varude, lõpetamata toodangu ja valmistoodangu jääkide suurus ladudes. Käibekapitali norm on aeg (päevad), mille jooksul OBS on tootmisvarudes. See koosneb järgmistest varudest: transpordi-, ettevalmistav-, jooksev-, kindlustus- ja tehnoloogilised varud. Käibekapitali standard on minimaalne käibekapitali, sealhulgas sularaha, summa, mis on ettevõttele või ettevõttele vajalik ülekantavate varude loomiseks või säilitamiseks ning töö järjepidevuse tagamiseks.

Käibekapitali moodustamise allikateks võivad olla kasum, laenud (panga- ja kommerts-, s.o edasilükatud maksed), osakapital, osamaksed, eelarvevahendid, ümberjaotatud ressursid (kindlustus, vertikaalsed juhtimisstruktuurid), arved võlgnevused jne.

Käibekapitali kasutamise efektiivsus mõjutab ettevõtte majandustulemusi. Selle analüüsimisel kasutatakse järgmisi näitajaid: oma käibekapitali olemasolu, oma- ja laenuressursside suhe, ettevõtte maksevõime, likviidsus, käibekapitali käive jne. Käibekapitali käibe all mõistetakse kestust. vahendite järjestikusest liikumisest läbi üksikute tootmise ja ringluse etappide.

Eristatakse järgmisi käibekapitali käibe näitajaid:

• käibe suhe;
• ühe pöörde kestus;
• käibekapitali koormustegur.

Fondide käibekordaja(käibekiirus) iseloomustab toodete müügist saadava tulu suurust käibekapitali keskmise kuluga. Ühe pöörde kestus päevades võrdub analüüsitava perioodi päevade arvu (30, 90, 360) jagatisega käibekapitali käibega. Käibemäära pöördväärtus näitab ettemakstud käibekapitali suurust 1 rubla kohta. tulu toote müügist. See suhe iseloomustab ringluses olevate rahaliste vahendite kasutamise astet ja seda nimetatakse käibekapitali koormustegur. Mida madalam on käibekapitali koormustegur, seda tõhusamalt kasutatakse käibekapitali.

Ettevõtte varade, sh käibekapitali haldamise põhieesmärk on maksimeerida kasumit investeeritud kapitalilt, tagades samal ajal ettevõtte stabiilse ja piisava maksevõime. Jätkusuutliku maksevõime tagamiseks peab ettevõtte kontol alati olema teatud summa raha, mis jooksvate maksete jaoks tegelikult ringlusest välja võetakse. Osa vahenditest tuleks paigutada väga likviidsete varadena. Ettevõtte käibekapitali juhtimise seisukohalt on oluliseks ülesandeks tagada optimaalne tasakaal maksevõime ja kasumlikkuse vahel, hoides käibevara sobivat suurust ja struktuuri. Samuti on vaja säilitada oma ja laenatud käibekapitali optimaalne suhe, kuna sellest sõltub otseselt ettevõtte finantsstabiilsus ja sõltumatus ning uute laenude saamise võimalus.

Käibekapitali käibe analüüs (organisatsiooni äritegevuse analüüs)

Käibekapitali- need on fondid, mille organisatsioonid on eraldanud tootmis- ja ringlusprotsessi järjepidevuse säilitamiseks ja mis tagastatakse osana toodete müügist saadud tulust samas rahalises vormis, millega nad oma liikumist alustasid.

Käibekapitali kasutamise efektiivsuse hindamiseks kasutatakse käibekapitali käibe näitajaid. Peamised neist on järgmised:

• ühe pöörde keskmine kestus päevades;
• käibekapitali teatud aja (aasta, poolaasta, kvartal) jooksul tehtud käivete arv (arv), muul juhul - käibekordaja;
• kasutatud käibekapitali suurus müüdud toodete 1 rubla kohta (käibekapitali koormustegur).

Kui käibekapital läbib kõik ringluse etapid näiteks 50 päevaga, siis esimeseks käibenäitajaks (ühe käibe keskmine kestus päevades) on 50 päeva. See näitaja iseloomustab ligikaudu keskmist aega, mis kulub materjalide ostmise hetkest nendest materjalidest valmistatud toodete müügihetkeni. Seda indikaatorit saab määrata järgmise valemi abil:

• P on ühe pöörde keskmine kestus päevades;
• SO - aruandeperioodi keskmine käibekapitali jääk;
• P - selle perioodi toodete müük (miinus käibemaks ja aktsiisid);
• B on päevade arv aruandeperioodil (aastas - 360, kvartalis - 90, kuus - 30).

Seega arvutatakse ühe käibe keskmine kestus päevades keskmise käibekapitali jäägi suhtena toote müügi ühe päeva käibesse.

Ühe käibe keskmist kestust päevades saab arvutada ka teisiti, kui aruandeperioodi kalendripäevade arvu ja sellel perioodil käibekapitaliga tehtud käivete suhtena, s.o. valemi järgi: P = V/CHO, kus CHO on käibekapitaliga aruandeperioodi jooksul tehtud käivete arv.

Teine käibenäitaja- käibekapitaliga aruandeperioodi jooksul tehtud käivete arv (käibekordaja) - saab ka kahel viisil:

• toodete müügi miinus käibemaks ja aktsiisid suhtena käibekapitali keskmisesse jääki, s.o. valemi järgi: NOR = R/SO;
• aruandeperioodi päevade arvu ja ühe pöörde keskmise kestuse suhtena päevades, s.o. valemi järgi: NOR = W/P .

Kolmas käibenäitaja (kasutatud käibekapitali summa müüdud toodete 1 rubla kohta või muul viisil - käibekapitali koormustegur) määratakse ühel viisil kui käibekapitali keskmise saldo ja toote müügikäibe suhe aasta jooksul. antud periood, s.o. vastavalt valemile: CO/R.

Seda arvu väljendatakse kopikates. See annab aimu, kui palju kopikaid käibekapitali kulutatakse iga rubla kaubamüügist saadava tulu saamiseks.

Levinuim on esimene käibenäitaja, s.o. ühe pöörde keskmine kestus päevades.

Kõige sagedamini arvutatakse käive aasta kohta.

Analüüsi käigus võrreldakse tegelikku käivet eelmise aruandeperioodi käibega ning nende käibevaraliikide puhul, millele organisatsioon kehtestab standardid - ka planeeritud käibega. Selle võrdluse tulemusena määratakse käibe kiirenemise või aeglustumise suurusjärk.

Analüüsitud organisatsioonis käive aeglustus, seda nii standardiseeritud kui ka mittestandardiseeritud käibekapitali osas. See viitab käibekapitali kasutamise halvenemisele.

Käibekapitali käibe aeglustumisel toimub nende täiendav ringlusse meelitamine (kaasamine) ja selle kiirenedes vabaneb käibekapital ringlusest. Käibe kiirenemise tulemusena vabanenud või selle aeglustumise tulemusena täiendavalt kaasatud käibekapitali suurus määratakse päevade arvu korrutisena, mille võrra käive kiirenes või aeglustus tegeliku ühepäevase müügikäibe võrra.

Käibe kiirendamise majanduslik efekt seisneb selles, et organisatsioon suudab sama käibekapitaliga rohkem tooteid toota või väiksema käibekapitaliga sama mahuga tooteid.

Käibekapitali käibe kiirendamine saavutatakse uute seadmete, arenenud tehnoloogiliste protsesside, tootmise mehhaniseerimise ja automatiseerimisega tootmisse. Need meetmed aitavad vähendada tootmistsükli kestust, samuti suurendada tootmismahtu ja toodete müüki.

Lisaks on käibe kiirendamiseks oluline: logistika ja valmistoodete müügi ratsionaalne korraldamine, toodete tootmis- ja müügikulude kokkuhoiust kinnipidamine, toodete sularahata makseviiside kasutamine, mis aitavad kiirendada. maksed jne.

Vahetult organisatsiooni jooksvat tegevust analüüsides saab välja tuua järgmised käibekapitali käibe kiirendamise reservid, mis seisnevad kõrvaldamises:

• üleliigsed varud: 608 tuhat rubla;
• kaubad, mis on saadetud, kuid ostjate poolt õigeaegselt tasumata: 56 tuhat rubla;
• ostjate käes olevad kaubad: 7 tuhat rubla;
• käibekapitali immobiliseerimine: 124 tuhat rubla.

Kogureserv: 795 tuhat rubla.

Nagu oleme juba kindlaks teinud, on selle organisatsiooni ühepäevane müügikäive 64,1 tuhat rubla. Seega on organisatsioonil võimalus kiirendada käibekapitali käivet 795: 64,1 = 12,4 päeva võrra.

Rahaliste vahendite käibetempo muutumise põhjuste uurimiseks on soovitatav lisaks vaadeldud üldkäibe näitajatele arvutada välja ka erakäibe näitajad. Need on seotud teatud tüüpi käibevaradega ja annavad aimu käibekapitali kulutatud ajast nende ringluse eri etappides. Neid näitajaid arvutatakse samamoodi nagu varud päevades, kuid teatud kuupäeva saldo (laoseisu) asemel võetakse siin antud käibevara liigi keskmine jääk.

Erakäive näitab, mitu päeva on keskmiselt käibekapitali ringluse antud etapis alles. Näiteks kui tooraine ja algmaterjalide erakäive on 10 päeva, tähendab see, et materjalide organisatsiooni lattu jõudmisest kuni tootmises kasutamiseni kulub keskmiselt 10 päeva.

Erakäibenäitajate summeerimise tulemusena ei saa me üldist käibenäitajat, kuna erakäibenäitajate määramiseks võetakse erinevaid nimetajaid (käivet). Era- ja üldkäibe näitajate seost saab väljendada kogukäibe terminitega. Need näitajad võimaldavad kindlaks teha, millist mõju avaldab käibekapitali üksikute liikide käive üldisele käibe näitajale. Kogukäibe komponendid on määratletud kui antud tüüpi käibekapitali (varade) keskmise jäägi suhe toote müügi ühe päeva käibesse. Näiteks tooraine ja põhimaterjalide kogukäibe tähtaeg on võrdne:

Toorme ja algmaterjalide keskmine bilanss jagatakse toodete müügi päevakäibega (miinus käibemaks ja aktsiisid).

Kui see näitaja on näiteks 8 päeva, siis see tähendab, et tooraine ja põhimaterjalide kogukäive moodustab 8 päeva. Kui liita kokku kõik kogukäibe komponendid, on tulemuseks kogu käibekapitali kogukäibe näitaja päevades.

Lisaks käsitletutele arvutatakse välja ka muud käibenäitajad. Seega kasutatakse analüütilises praktikas varude käibe indikaatorit. Varude poolt antud perioodi käivete arv arvutatakse järgmise valemi abil:

Tööd ja teenused (miinus ja) jagatakse bilansivara teise jao kirje “Varud” keskmise väärtusega.

Varude käibe kiirenemine viitab varude juhtimise efektiivsuse tõusule ning varude käibe aeglustumine nende liigsele kuhjumisele, ebaefektiivsele varude juhtimisele. Samuti määratakse näitajad, mis kajastavad kapitali käivet, see tähendab organisatsiooni vara moodustamise allikaid. Seega arvutatakse näiteks omakapitali käive järgmise valemi abil:

Aasta toodete müügikäive (miinus käibemaks ja aktsiisid) jagatakse omakapitali aasta keskmise maksumusega.

See valem väljendab omakapitali (volitatud, lisa-, reservkapital jne) kasutamise efektiivsust. See annab aimu organisatsiooni enda tegevusallikate käivete arvust aastas.

Investeeritud kapitali käive on aasta toodete müügikäive (miinus käibemaks ja aktsiisid) jagatud omakapitali ja pikaajaliste kohustuste aasta keskmise kuluga.

See näitaja iseloomustab organisatsiooni arengusse investeeritud vahendite kasutamise efektiivsust. See kajastab kõigi pikaajaliste allikate aasta jooksul tehtud pöörete arvu.

Analüüsides finantsseisundit ja käibekapitali kasutamist, tuleb välja selgitada, millistest allikatest ettevõtte rahalisi raskusi kompenseeritakse. Kui varad on kaetud stabiilsete rahaallikatega, on organisatsiooni finantsseisund stabiilne mitte ainult antud aruandekuupäeval, vaid ka lähitulevikus. Jätkusuutlikeks allikateks tuleks lugeda piisavas koguses omakäibekapitali, tarnijatele tarnijatele ülekantavate võlgade mittekahanevaid jääke aktsepteeritud maksedokumentidel, mille maksetähtajad ei ole saabunud, pidevalt ülekantavat võlga maksetelt eelarvesse, mitte -kahanev osa muudest võlgnevustest, sihtotstarbeliste fondide kasutamata jäägid (kogumisfondid ja tarbimine, aga ka sotsiaalsfäär), sihtfinantseerimise kasutamata jäägid jne.

Kui organisatsiooni rahalised läbimurded on kaetud ebastabiilsete rahaallikatega, on see aruandekuupäeval maksejõuline ja pangakontodel võib olla isegi vabu vahendeid, kuid lähitulevikus satuvad see finantsraskustesse. Jätkusuutmatute allikate hulka kuuluvad käibekapitali allikad, mis on olemas perioodi 1. päeval (bilansipäev), kuid puuduvad selle perioodi kuupäevadel: alusetu palgavõlg, sissemaksed eelarvevälistesse fondidesse (üle teatud jätkusuutlike väärtuste) , tagatiseta võlg pankadele laokaupade laenude eest, võlg tarnijatele aktsepteeritud maksedokumentide eest, mille maksetähtajad ei ole saabunud, ületab jätkusuutlikeks allikateks liigitatud summasid, samuti võlg tarnijatele arveteta tarnete eest, võlgnevus maksed eelarvesse, mis ületavad jätkusuutlikeks rahastamisallikateks liigitatud summasid.

Vajalik on teha lõplik arvutus rahaliste läbimurrete (s.o rahaliste vahendite põhjendamatu kulutamise) ja nende katmise allikate kohta.

Analüüs lõpeb organisatsiooni finantsseisundi üldhinnanguga ning tegevuskava koostamisega reservide koondamiseks käibekapitali käibe kiirendamiseks ning likviidsuse suurendamiseks ja organisatsiooni maksevõime tugevdamiseks. Kõigepealt on vaja hinnata organisatsiooni varustamist oma käibekapitaliga, nende ohutust ja sihtotstarbelist kasutamist. Seejärel hinnatakse finantsdistsipliini järgimist, organisatsiooni maksevõimet ja likviidsust, samuti pangalaenude ja teistelt organisatsioonidelt saadud laenude kasutamise täielikkust ja tagatist. Kavas on meetmed nii oma- kui ka laenukapitali efektiivsemaks kasutamiseks.

Analüüsitavas organisatsioonis on reserv käibekapitali käibe kiirendamiseks 12,4 päevaks (see reserv on selles lõigus märgitud). Selle reservi mobiliseerimiseks on vaja kõrvaldada toorme, algmaterjalide, varuosade, muude varude ja pooleliolevate tööde ülemääraste reservide kogunemist põhjustavad põhjused.

Lisaks on vaja tagada käibekapitali sihipärane kasutamine, vältides nende immobiliseerimist. Lõpuks kiirendab käibekapitali käivet ka ostjatelt maksete saamine neile saadetud kaupade eest, mille eest ei tasutud õigeaegselt, samuti ostjate poolt maksmisest keeldumise tõttu hoiule pandud kaupade müük.

Kõik see aitab tugevdada analüüsitava organisatsiooni finantsseisundit.

Käibekapitali olemasolu ja kasutamise näitajad

Käibekapital kulub ära ühes tootmistsüklis, siseneb materiaalselt tootesse ja kannab selle väärtuse täielikult üle.

Käibekapitali olemasolu arvutatakse nii konkreetsel kuupäeval kui ka perioodi keskmisena.

Käibekapitali liikumise näitajad iseloomustavad selle muutusi aasta jooksul - täiendamist ja kõrvaldamist.

Käibekapitali käibekordaja

See on teatud perioodi müüdud toodete maksumuse ja sama perioodi keskmise käibekapitali saldo suhe:

Käibe juurde= Perioodi müüdud toodete maksumus / Perioodi keskmine käibekapitali jääk

Käibekordaja näitab, mitu korda vaadeldava perioodi keskmine käibekapitali jääk ümber pöörati. Majanduslikult on see samaväärne kapitali tootlikkuse näitajaga.

Keskmine käibeaeg

Määratakse käibe suhte ja analüüsitud ajaperioodi põhjal

Ühe pöörde keskmine kestus= Mõõtmisperioodi kestus, mille kohta näitaja määratakse / Käibekapitali käibekordaja

Käibekapitali konsolideerimise suhe

Väärtus on pöördvõrdeline käibe suhtega:

Kinnitamiseks= 1 / Käibele

Konsolideerimiskordaja = perioodi keskmine käibekapitali saldo / sama perioodi müüdud kaupade maksumus

Majanduslikult sisult on see võrdväärne kapitalimahukuse näitajaga. Konsolideerimiskoefitsient iseloomustab käibekapitali keskmist maksumust müügimahu 1 rubla kohta.

Käibekapitali nõue

Ettevõtte käibekapitalivajadus arvutatakse käibekapitali fikseerimise koefitsiendi ja kavandatava toote müügimahu põhjal nende näitajate korrutamisega.

Tootmise varustamine käibekapitaliga

See arvutatakse tegeliku käibekapitali reservi ja selle keskmise päevase tarbimise või keskmise ööpäevase vajaduse suhtena.

Käibekapitali käibe kiirendamine aitab tõsta ettevõtte efektiivsust.

Aruandeaasta andmetel oli ettevõtte käibekapitali keskmine jääk 800 tuhat rubla ja aasta jooksul müüdud toodete maksumus ettevõtte praeguste hulgimüügihindade juures 7200 tuhat rubla.

Määrata käibekordaja, ühe käibe keskmine kestus (päevades) ja käibekapitali konsolideerimise koefitsient.

• Käibele = 7200 / 800 = 9
• Keskmine käibeaeg = 365 / 9 = 40,5
• K kollektiivsete fondide tagamine = 1/9 = 0,111

Aruandeaastal oli ettevõtte käibekapitali jääk keskmiselt 850 tuhat rubla ja aasta jooksul müüdud toodete maksumus 7200 tuhat rubla.

Määrake käibekordaja ja käibekapitali konsolideerimise suhe.

• Käibe suhe = 7200 / 850 = 8,47 pööret aastas
• Konsolideerimiskoefitsient = 850 / 7200 = 0,118 rubla käibekapitali 1 müüdud toodete rubla kohta

Eelmisel aastal müüdud toodete maksumus ulatus 2000 tuhande rublani ja aruandeaastal kasvas see eelmise aastaga võrreldes 10%, kui ühe rahakäibe keskmine kestus vähenes 50 päevalt 48 päevale.

Määrata aruandeaasta keskmine käibekapitali jääk ja selle muutus (%) võrreldes eelmise aastaga.

• Aruandeaastal müüdud toodete maksumus: 2000 tuhat rubla * 1,1 = 2200 tuhat rubla.

Käibekapitali keskmine jääk = Müüdud toodete maht / Käive

Käibele = Analüüsitava perioodi kestus / Ühe käibe keskmine kestus

Neid kahte valemit kasutades tuletame valemi

Keskmine käibekapitali jääk = Müüdud toodete maht * Ühe käibe keskmine kestus / Analüüsitava perioodi kestus.

• Eelmise aasta keskmine saldo = 2000 * 50 / 365 = 274
• Keskmine saldo Kogu keskmine jooksval aastal = 2200 * 48 / 365 = 289

289/274 = 1,055 Aruandeaastal kasvas käibekapitali keskmine jääk 5,5%.

Määrake keskmise käibekapitali konsolideerimiskordaja muutus ja tegurite mõju sellele muutusele.

K konsolideerimine = keskmine käibekapitali saldo / müüdud kauba maksumus

• Kontserni konsolideerimiseks on baasperiood = (10+5) / (40+50) = 15 / 90 = 0,1666
• Kontserni aruandeperioodi määramiseks = (11+5) / (55+40) = 16 / 95 = 0,1684

Kinnituskoefitsiendi üldise muutuse indeks

• = CO (keskmine saldo)_1 / RP (müüdud tooted)_1 - CO_0/RP_0 = 0,1684 - 0,1666 = 0,0018

Konsolideerimiskoefitsiendi muutuse indeks käibekapitali keskmise bilansi muutustest

• = (SO_1/RP_0) - (SO_0/RP_0) = 0,1777 - 0,1666 = 0,0111

Konsolideerimiskoefitsiendi muutuse indeks müüdud toodete mahu muutustest

• = (SO_1/RP_1) - (SO_1/RP_0) = -0,0093

Individuaalsete indeksite summa peab võrduma koguindeksiga = 0,0111 - 0,0093 = 0,0018

Määrata käibekapitali bilansi üldine muutus ning müügikiiruse muutumise ja müügimahu muutumise tulemusena vabaneva (kaasatud) käibekapitali hulk.

• Käibekapitali bilansi keskmine muutus = 620 - 440 = 180 (suurenenud 180 võrra)

Käibekapitali bilansi (CO) muutuste üldindeks = (RP_1*jätkus 1.käive_1 / kvartalis päeva) - (RP_0*jätkub 1.käive_0 / kvartalis päeva)

• 1 käibe kestus aruandekvartalis = 620*90/3000 = 18,6 päeva
• 1 pöörde kestus eelmises kvartalis = 440*90/2400 = 16,5 päeva

Põhitegevuse varade muutuste indeks müüdud toodete mahu muutustest

• = RP_1*toode.1ob._0/kvartal - RP_0*toode.1ob._0/kvartal = 3000*16,5/90 - 2400*16,5/90 = 110 (käibekapitali bilansi kasv seoses ettevõtte mahu suurenemisega müüdud tooted)

Põhitegevuse varade muutuste indeks käibekapitali käibekiiruse muutustest

• = RP_1*jätk.1ob._1 / kvartal – RP_1*jätk.1 ob._0/kvartal = 3000*18,6/90 - 3000*16,5/90 = 70

Ettevõtte varad on väärtuses väljendatud ressursid, mis toetavad tootmisprotsessi. Siia kuuluvad põhivara (hooned, rajatised, töövahendid, masinad, sõidukid, aga ka ärimaine, tarkvaratooted, mis on immateriaalne vara) ja käibel olevad varad, st raha sularahas ja pangakontodel, varud, võlgnike võlad, lühiajalised investeeringud ja muud. Meie väljaanne on pühendatud sellisele kontseptsioonile nagu varade bilansiline väärtus. Kust vaadata bilanssi, samuti teada saada, kuidas arvutatakse varade bilansiline väärtus ja keskmine aastaväärtus, on selle artikli teema.

Varade arvestus on enamiku majandusarvutuste kohustuslik komponent. Kõik varad akumuleeritakse bilansi vasakule poole ja jaotatakse vastavalt nende otstarbele:

▪ bilansi esimeses jaos (kokku rida 1100) põhivara ja immateriaalne põhivara, mis on kajastatud jääkväärtuses, s.o miinus amortisatsioon;

▪ teises (kokku rida 1200) – jooksvad varud, finantsid, kohustused, tootmisprotsessis osalevad investeeringud.

Mis on ettevõtte varade bilansiline väärtus

Bilansiseaduste kohaselt moodustavad selle mõlemad esimesed jaod koos kokku kogu ettevõtte vara väärtuse. Nende summa on varade bilansiline väärtus. Kust seda näitajat bilansis näha saab? Rida 1600 on lõppväärtus, mis näitab varade jääki väärtusekvivalendina aruandekuupäeva seisuga.

Lähtudes asjaolust, et varade bilansiline väärtus on bilansirida 1600, kirjutatakse see matemaatilises tõlgenduses valemiga:

Lehekülg B 1100 + lk B 1200.

Miks on vaja määrata varade bilansiline väärtus?

Majandusteenused arvutavad erinevatel eesmärkidel varade väärtust. Eelkõige selgitage välja vara absoluutväärtus tervikuna või selle koostisosade, näiteks eranditult põhivara, immateriaalse vara või kohustuste kaupa. Partnerite ja kasutajate – investorite, asutajate, kindlustusandjate – teavitamine on ettevõtte kohustus ning neil on õigus küsida erinevat informatsiooni ja eelkõige varade seisukorra kohta. Nende jaoks koostatakse “Varade bilansilise maksumuse tõend”, mis põhineb määratud arvutusvalemil ja kuigi see ei ole kohustuslik vorm, koostatakse üsna sageli. Õpime, kuidas arvutada ettevõtte varade bilansilist väärtust ja millistel eesmärkidel selliseid arvutusi tehakse.

Varade nõutav bilansiline väärtus , esiteks ettevõtte finantstegevuse analüüsimisel - peamine tööriist ettevõtte tootmise ja finantsseisundi hindamisel. Seda indikaatorit kasutatakse ettevõttesiseste väärtuste arvutamisel:

▪ vara tootlus, mis määrab kasumi, mille ettevõte saab igalt tooraine ostmisse ja toote tootmisse investeeritud rublalt.

▪ varade käive, mis näitab nende kasutamise tõhusust.

Seadusandjad on kehtestanud suuremate tehingute tegemisel vara suuruse kindlaksmääramise kohustuse. Tehingu väärtuse määramiseks arvutatakse varade bilansiline väärtus ja sõlmitud lepingu alusel müüdud vara väärtus. Kui müüdava vara suurus ületab veerandi kõigi bilansis olevate varade väärtusest, loetakse tehing suureks. Sellise kokkuleppe elluviimiseks on vaja täita kehtiva seadusandluse tingimused - saavutada aktsionäride koosolekul positiivne otsus vara müügi küsimuses. Lisaks on vaja varade väärtus õigesti arvutada . Kui see väärtus on valesti määratud või üldse arvestamata, võib tehingu täiesti seaduslikult tühiseks kuulutada või lõpetada. Vaatame, kuidas määrata bilansis varade bilansiline väärtus:

Bilansi universaalsest vormist, mis juba sisaldab arvutusvalemit, on lihtne aru saada, kuidas arvutada bilansis olevate varade bilansiline väärtus: reale 1600 kogutakse ridade 1100 ja 1200 väärtused, s.o.

689 535 tr. + 6563 tr. = 696 098 tr. – varade bilansiline väärtus 2016. aasta lõpus ja 721 048 tr. + 9559 tr. = 730 605 tr. – varade suurus seisuga 31. detsember 2015. a.

Omakorda read 1100 ja 1200 on vastavates jaotistes sisalduvate ridade summa. Igal real on teave vastavate varade saadavuse kohta.

Näiteks 31. detsember 2016 seisuga on ettevõttel immateriaalne vara 35 tr, põhivara - 689 500 tr, varud - 3 420 tr. jne.

Analüüsides rida-realt väärtusi, võrreldes näiteks rea 1210 väärtusi, koostab majandusteadlane vara kättesaadavuse muutuste dünaamika kontrollperioodide lõikes. Analüütilise töö käigus puutub majandusteadlane kokku sellise mõistega nagu varade turuväärtus , mis esindab kinnisvara hinda, millega seda hetkel saab müüa. Seda väärtust ei saa bilansis näha ja seda kasutatakse ainult markerina, mis määrab olemasoleva vara väärtuse.

Varade keskmine aastane väärtus bilansis

Varade maht bilansis on vaid absoluutnäitaja, mis näitab olemasoleva vara väärtust, kuid varade koosseisu muutuste täpsemaks analüüsiks ja paljude vajalike väärtuste arvutamiseks on varade keskmine aastaväärtus nõutud.

A av = (A n + A k) / 2,

kus A n on vara alguses, A k on perioodi lõpus, 2 on aruandluskuupäevade arv.

Võtame väärtused ülaltoodud bilansist.

Ja avg = (696 098 + 730 605)/2 = 713 351,5 tr., st varade keskmine aastaväärtus (bilansirida 1600) moodustas 713 351,5 tr.

Selle algoritmi abil arvutame keskmise kulu:

▪ OS – (689 500 + 721 000)/2 = 705 250 tr.

▪ varud (3420 + 5421)/2 = 4420,5 tr.6

Aastaks arvutatud varade keskmist väärtust kasutavad analüütikud ettevõtte finantsseisundit iseloomustavate suhtarvude arvutamiseks, muutusteni viinud põhjuste väljaselgitamiseks ja edasise ressursijuhtimise otsuste tegemiseks.

Ettevõtte varad on tootmisprotsessi toetavate ressursside väärtuse väljendus. Ettevõtte kinnisvarakompleksi kuuluvad põhivara (haldus- ja tootmishooned, seadmed, masinad, sõidukid) ning käibekapital, mille struktuuris on sellised vara liigid nagu:

Raha sularahas ja pangakontodel;

Varud - inventar, tooraine, valmistatud tooted, müügikaubad ja muud materjalid;

Võlgnike võlad tarnitud, kuid veel tasumata teenuste/kaupade eest;

Lühiajalised finantsinvesteeringud ja muud varad.

Kõik käibevarad akumuleeritakse bilansi teise jakku ja loetakse käibevaraks ehk käibes osalevaks.

Artiklis käsitletakse sellist mõistet nagu käibekapitali keskmine aastane kulu. Uurime, kuidas seda näitajat arvutatakse ja mida see tähendab.

Käibekapital bilansis

Nagu juba märgitud, kogutakse bilansihierarhias käibevarasid BO-1 aruande teises osas. Igal kinnisvaratüübil on eraldi rida:

▪ 1210 – MPZ;

▪ 1220 - soetatud vara käibemaks;

▪ 1230 - võlgnike kohustused;

▪ 1240 - Fin. manused;

▪ 1250 - raha, raha ekvivalendid;

▪ 1260 - teised.

Käibekapitali lõplik kogumaksumus on kajastatud bilansi real 1200. See akumuleerib ettevõtte sularahajääkide absoluutväärtuse iga positsiooni kohta antud analüüsitava perioodi alguses ja selle lõpus. Raamatupidamises nimetatakse varade väärtust bilansis arvestuslikuks väärtuseks.

Vara bilansiline väärtus

Majandusteadlased analüüsivad arvestuslikku väärtust uurimiseesmärkide põhjal. Näiteks kui on vaja välja selgitada kinnisvara kui terviku jäägi suurus jao või iga positsiooni kohta eraldi, määrata dünaamika (vara väärtuse kasv või langus) ja absoluutse väärtuse võrdluse põhjal. näitajaid, teha järeldusi käibekapitali seisu kohta teatud kuupäeval. Lisaks finantsaruannetes kättesaadava teabe sisekasutajatele on ettevõtted kohustatud teavitama erinevaid väliskasutajaid - asutajaid, võlausaldajaid, kindlustusandjaid, investoreid, edastades neile erinevat teavet, sealhulgas varade kättesaadavuse kohta.

Kus kasutatakse arvestuslikku väärtust?

Informatsioon varade bilansilise väärtuse kohta on ettevõtte äritegevuse analüüsimisel väga vajalik - peamine tööriist ettevõtte toodangu ja finantsseisundi hindamisel. Selle indikaatori abil arvutatakse ettevõttesisesed koefitsiendid:

▪ varade tootlus, mis määrab iga tooraine ostmisse ja tootmisse investeeritud rubla eest saadava kasumi suuruse;

▪ varade käive, mis näitab nende kasutamise efektiivsust.

Võrreldes väärtust määravaid alg- ja lõppväärtusi, saab majandusteadlane teha järeldusi käibevara summa suurenemise või vähenemise kohta rahalises väärtuses antud perioodil, määrata suhtelised väärtused, mis iseloomustavad näitajate kasvutempot. bilansi teise jao iga rea ​​kohta. Arvud annavad aga infot vaid teatud kuupäeval vara saadavuse kohta, mis ei kajasta alati tegelikku pilti, kuna ettevõtte elus ei ole töö intensiivsus ühesugune ning see toob kaasa ebaühtlaseid oste ja töökulu. kapitali, näiteks ettevõtetes, mis sõltuvad hooajalisuse tsüklitest.

Otstarbekam on analüüsida varade seisu lühiajaliselt või arvutada välja selline näitaja nagu käibekapitali aasta keskmine kulu. Selle näitaja väärtus arvutatakse paljude majanduslike arvutuste tegemiseks.

Miks arvutatakse käibekapitali keskmine kulu aastas?

Vara struktuuri ja koostise, sealhulgas käibekapitali muutuste üksikasjalik analüüs on võimatu ilma vara aasta keskmist väärtust arvutamata. Kuidas arvutatakse käibekapitali keskmine kulu aastas? Analüütikud pöörduvad bilansi reale 1200 ja kui on vaja arvutada mingit tüüpi vara, näiteks laoseisu, siis sellele positsioonile vastavale reale. Arvutusvalem on järgmine:

O av = (O n + O k) / 2,

kus O n - käibekapitali suurus analüüsitava perioodi alguses, O k - perioodi lõpus, 2 - aruandekuupäevade arv.

Arvutamise näide

Vaatame näidet, kuidas arvutatakse käibekapitali keskmine kulu aastas (bilansi valem). Algandmed on esitatud käibekapitali bilansiväärtuste tabelis.

Arvutame väärtuse saldoandmete põhjal ülaltoodud valemi abil:

Umbes av = (8411 + 9300) / 2 = 8856 tuhat rubla. - aasta keskmine käibevara (bilansi rida 1200) oli 8856 tuhat rubla.

Sama arvutusalgoritmi abil arvutatakse käibekapitali keskmine aastane kulu (tuhat rubla) positsioonide kaupa:

▪ varud (rida 1210) - O av = (5200 + 5450) / 2 = 5325 tuhat rubla;

▪ ostetud materjalide käibemaks - O av = (242 + 210) / 2 = 226 tuhat rubla;

▪ saadaolevad arved - O av = (510 + 620) / 2 = 565 tuhat rubla;

▪ sularaha - O av = (2460 + 3020) / 2 = 2740 tuhat rubla.

Keskmist käibekapitali aastakulu, mille arvutusvalem on ülevaates esitatud, kasutavad majandusteadlased koefitsientide arvutamiseks, mis näitavad ettevõtte finantsseisundit, stabiilsuse taset, aga ka põhjuste (positiivsed ja negatiivsed) väljaselgitamiseks. mis tõi kaasa muutused. Analüütikute järeldustele tuginedes teeb ettevõtte juhtkond otsused olemasolevate ressursside edasise haldamise kohta.

Keskmise kronoloogilise arvutamise valem

Aritmeetilise keskmise tüüp, mis sisaldab väärtust, on kronoloogiline keskmine, mis arvutatakse erinevatel hetkedel või erinevatel ajaperioodidel olevate väärtuste koguarvust.

Matemaatikas kasutatakse seda aegridade keskmise taseme leidmiseks. Raamatupidamises iseloomustab kronoloogiline keskmine detailsemalt üksiku vara väärtust võrdsete ajavahemike järel. Arvutusvalem on järgmine:

О ср/хр = (½ x О 1 + О 2 + О 3 + ….+ О n -1 x ½) / n-1, kus

O - saldo kindla kuupäeva seisuga, n - aruandekuupäevade arv.

Keskmise kronoloogilise arvutamine

Tulles tagasi ülaltoodud näite juurde, täiendame iga kuu alguses laoseisu maksumuse lähteandmeid:

Arvutame 2016. aasta naftavarude kvartali keskmise kronoloogilise keskmise:

1 ruut O avg/hr = (1/2 x 5200 + 4960 + 5460 + ½ x 5530) / 4-1 = 5261,66 tuhat rubla;

2 ruutmeetrit O avg/hr = (1/2 x 5530 + 5360 + 4980 + ½ x 4890) / 4-1 = 5183,33 tuhat rubla;

3 ruutmeetrit O avg/hr = (1/2 x 4890 + 4780 + 4980 + ½ x 5180) / 4-1 = 4931,66 tuhat rubla;

4 ruutmeetrit O av/hr = (1/2 x 5180 + 5450 + 5550 + ½ x 5450) / 4-1 = 5438,33 tuhat rubla;

Seega on 1. kvartali keskmine varude summa 5261,66 tuhat rubla, 2. kvartalis 5183,33 tuhat rubla, 3. kvartalis 4931,66 tuhat rubla, IV kvartalis 5438,33 tuhat rubla. Saadud arvrida analüüsides saab majandusteadlane teha järelduse reservide olemasolu kohta igas kvartalis ja teha kindlaks muutuste dünaamika sõltuvalt ettevõtte tegevusest või tööstusharust. Keskmise kronoloogilise väärtuse arvutamisel on näitajate väärtused kahtlemata täpsemad. Need majandusarvutustes kasutatud väärtused annavad kõige realistlikumad arvud. See on oluline eelkõige sisekasutajatele – ettevõtte juhtkonnale. Väliskasutajad on varade bilansilise väärtuse absoluutnäitajatega üsna rahul.

Käibe suhte arvutamine

Käibekapitali kasutamise üldnäitaja ettevõttes on käibekordaja, mis on määratletud kui käibe (tulu) suhe aasta keskmise käibekapitali kulusse:

To r/p = B: umbes keskm., kus B on tulu, umbes keskm. on käibekapitali aasta keskmine kulu. Valem näitab tootmisprotsessi käigus käibevarasse investeeritud vahendite keskmise jäägi sooritatud käivete arvu.
Kasutades ülaltoodud näidet ja täiendades seda kasumiaruande teabega tulude summa kohta (326 000 tuhat rubla), arvutame käibe suhte:

K rev = 326 000 / 8856 = 36,8 korda, s.t aasta jooksul pöörduvad tootmisesse investeeritud vahendid keskmise jäägi ulatuses 36,8 korda.

Lisaks arvutatakse käive päevades, st selgitatakse välja, mitu päeva saab ettevõte tulu, mis võrdub käibekapitali aasta keskmise kuluga. Arvutamine toimub järgmise valemi järgi:

K rpm = 365 / K p / min.

K rpm = 365 / 36,8 = 9,92 päeva kulub ettevõttel tulu saamiseks aasta keskmise käibekapitali maksumuse ulatuses.

Koefitsientide normaalväärtus

Käibeväärtuste jaoks puuduvad üldised standardväärtused.

Suhtarve analüüsitakse tavaliselt ajas või võrdluses sarnaste tööstusettevõtetega. Märgime vaid, et väga madal suhtarv viitab liigselt akumuleeritud käibekapitali varadele, mis peaks intensiivistama jõupingutusi varade likviidsuse suurendamiseks.

Varade klassifikatsioon

Ettevõtte varade hulka kuuluvad ettevõtte tootmisprotsessi toetavate ressursside kuluväljendus. Varade hulka kuuluvad:

• Põhivara (konstruktsioonid, hooned, masinad ja seadmed, transport jne),
• Käibekapital (sularaha, saadaolevad arved, lühiajaline investeering jne).

Varade arvestus on enamiku Venemaa ettevõtete jaoks kohustuslik. Kõik varad on koondunud bilansi vasakule poole ja jagunevad vastavalt nende otstarbele:

• Bilansi esimese jao moodustavad põhivara (põhivara ja immateriaalne põhivara), mida võetakse arvele vastavalt nende jääkväärtusele, millest on maha arvatud kulum (bilansi rida 1100);
• Bilansi teist jagu esindab käibekapital, mis on otseselt seotud tootmisprotsessiga (bilansi rida 1200).

Bilansis olevate varade keskmise aastaväärtuse valem

Ettevõtte aasta keskmise varade suuruse arvutamiseks on vaja liita varade suurus aasta alguses ja lõpus. Seejärel jagatakse see summa 2-ga või korrutatakse 0,5-ga.

Varade keskmise aastaväärtuse valemis bilansis kasutatakse finantsaruandluse andmeid.

Üldjuhul on bilansis varade keskmise aastaväärtuse valem järgmine:

SA keskm = (SAnp + SAkp) / 2

Siin on CA av varade keskmine aastaväärtus,

SAnp – vara väärtus perioodi alguses,

SACP on varade väärtus perioodi (aasta) lõpus.

Bilansis olevate varade keskmise aastaväärtuse valem võimaldab teha arvutusi nii ettevõtte varade kohta tervikuna kui ka eraldi käibe- ja põhivara kohta.

Arvutusfunktsioonid

Ettevõtte koguvara kajastatakse bilansi real 1600, mille raamatupidajad koostavad iga aasta lõpus. Selle valemi rakendamisel kasutavad nad mitme aasta bilansinäitajaid, samal ajal kui real 1600 olev näitaja võetakse iga aasta bilansist, summeeritakse ja jagatakse seejärel 2-ga.

Käibevara arvutuste puhul eeldab bilansi varade keskmise aastaväärtuse valem teavet bilansi realt 1200. Kui põhivara kohta on vaja arvutada, siis kasutab raamatupidaja bilansi real 1100 olevaid näitajaid.

Kuidas leida keskmist vara

Näitajaid tuleb kasutada sarnaselt varade keskmise väärtuse leidmisel ja vastavate aastate bilansiandmete võrdlemisel.

Bilansis olevate varade keskmise aastaväärtuse väärtus

Analüütikute arvutatud varade keskmist aastaväärtust kasutatakse seejärel koefitsientide arvutamisel, mis võivad iseloomustada mis tahes ettevõtte olukorda ja efektiivsust:

• Varade tasuvus
• Varade käibekordaja jne.

Näitajat kasutatakse ka põhjuste leidmiseks, mis tõid kaasa muudatusi ettevõtte tegevuses ja otsuste tegemiseks ressursijuhtimise valdkonnas.

Varade keskmise aastaväärtuse näitaja võib anda täpsema ülevaate varade suurusest ja väärtusest, samas neutraliseerib asjaolud, mis võivad varade tegelikku suurust moonutada.

Kui võrrelda erinevate ettevõtete erinevate aastate varakäibenäitajaid, siis on vaja kontrollida varade keskmise aastasumma hinnangu ühtsust.

Näited probleemide lahendamisest

Keskmine vara: bilansivalem

Jurkova, S.V. Jurkov
Ettevõtlusmajandus
Elektrooniline õpik

Tüüpiline näide 3. KÄIBEKAPITAL

Probleem 1

Määrake ja analüüsige ettevõtete käibekapitali struktuuri järgmiste andmete abil:

Lahendus

Käibekapitali struktuur esindab iga elemendi osakaalu kogusummas. Teeme kindlaks mõlema ettevõtte käibekapitali struktuuri:

Arvutatud struktuurid võimaldavad järeldada, et teine ​​ettevõte on materjalimahukam kui esimene. Samal ajal peab esimene ettevõte tulevikus kuludesse palju investeerima. Suure tõenäosusega on tegemist tootmise ettevalmistamise ja arendamise kuludega, mille määravad tootmisprotsessi eripärad. Suurem pooleliolev toodangu osakaal võib viidata pikemale tootmistsüklile või töödeldud tooraine või materjalide kõrgemale maksumusele. Koos valmistoodete suure osakaaluga võimaldab see eeldada, et teine ​​ettevõte on suure tõenäosusega üks neist, kes toodab suurema lisandväärtusega tooteid.

Probleem 2

Arvutage käibekapitali keskmine kvartali- ja aasta keskmine jääk, samuti käibekapitali käive (käibe kestus) ja aasta käibekordaja, kasutades järgmisi andmeid:

Käibe suhe määratakse valemiga

Cob = R / OS.

Käibe kestuse arvutamiseks päevades kasutage valemit

ENNE = D · ObS / R.

Seetõttu peate kõigepealt arvutama aasta keskmise käibekapitali saldo ja aasta müügimahu:

OS= / 4 = 2475 tuhat rubla,

R= 3000 + 3500 + 2900 + 3100 = 12 500 tuhat rubla,

Cob= 12 500 / 2 475 = 5 pööret aastas,

ENNE= 360 · 2475 / 12500 = 71 päeva.

Seega tegi käibekapital 5 pööret aastas, samas kui ühe pöörde kestus oli keskmiselt 71 päeva.

Probleem 3

2002. aasta keskmine käibekapitali jääk oli 15 885 tuhat rubla ja samal aastal müüdud toodete maht 68 956 tuhat rubla. 2003. aastal on plaanis käibe kestust lühendada 2 päeva võrra.

Leidke ettevõttele vajalik käibekapital, eeldusel, et müüdavate toodete maht jääb samaks.

Lahendus

Kõigepealt arvutame 2002. aasta käibe kestuse:

ENNE= 360 · 15 885 / 68 956 = 82 päeva.

Seejärel määrame 2003. aasta käibe kestuse:

ENNE= 82 – 2 = 80 päeva.

Arvestades uut kestust, arvutame käibekapitali vajaduse:

80 päeva = 360 · OS/ 68 956,

OS= 15 323 tuhat rubla.

Mine tagasi bilansi juurde

Bilansivara loetakse lühiajaliseks, kui selle kuju eeldatavasti muutub aasta jooksul alates bilansikuupäevast. Sellised varad on varud, saadaolevad arved ja raha. Bilansis võib näidata ka käibevarasid – lühiajalisi investeeringuid. Üheaastane periood on ligikaudne suunis, et teha põhimõttelisemat vahet äritegevuses kasutatavate varade (põhikapital) ja käibe- või kauplemiskapitali osaks olevate varade vahel. See tähendab, et nii nagu investeeringud võivad olla pikaajalised või lühiajalised, võivad autod olla põhivara (kui see on osa ettevõtte autopargist) või käibevara (kui see on osa automüüja kauplemisvarudest). Rangelt võttes ei saa keegi eeldada, et käibevara muutub aasta jooksul rahaks, kuid see peaks olema ringluses, nagu eespool öeldud. Näiteks võidakse varusid klientidele laenuga müüa, mis aeglustab rahavoogu. Käibevara sidumine müügiga suurendab nende turuväärtust (tavaliselt nende netorealiseerimisväärtust). Seega, kuigi soetusmaksumuse arvestuses jäetakse põhivara turuhind enamasti tähelepanuta, siis käibevara puhul seda eirata.

Bilansis olevate varade keskmise aastaväärtuse valem

Esiteks võib bilansi lisades näidata mõne käibevara turuväärtust. Teiseks, bilansinäitajate hindamine toimub kahest väärtusest madalama reegli järgi: maksumus ja turuväärtus. Hinnatõusu perioodidel kasutatakse tavaliselt esialgset maksumust. Alati kaudne madalama turuväärtuse võimalus on aga näide raamatupidamisele omasest konservatiivsuse põhimõttest. Briti bilansis näidatakse käibevarasid pärast põhikapitali ja ka likviidsuse suurenemise järjekorras (viimane rubriik on “Sularaha”). Ameerika bilansid algavad tavaliselt käibevarast. Väljend netokäibevara (või "käibekapital") tähendab käibevara miinus lühiajalised kohustused. Käibevara ja lühiajaliste kohustuste suhet nimetatakse likviidsuskordajaks.

Käibevara on ettevõtte ressursid, mis ei ole ette nähtud pikaajaliseks kasutamiseks. Nende hulka kuuluvad varud ja kulud, lühiajalised saadaolevad arved ja muud likviidsed varad, mida saab tootmistsükli või aasta jooksul rahaks konverteerida. Käibevara leiate ettevõtte raamatupidamise aastaaruandest.

1. Avage ettevõtte bilanss vajaliku kuupäeva seisuga. Käibevara väärtus perioodi alguses ja lõpus on näidatud real 290 (bilansi II jagu kokku). Määrake nende dünaamika perioodi jooksul, arvutades nende arvude erinevuse.

2. Arvutage perioodi käibevara keskmine väärtus valemiga: Ats = (At1+At2)/2, kus:

At1 - ettevõtte käibevara perioodi alguses;
At2 - ettevõtte käibevara perioodi lõpus. Seejärel saate analüüsida nende kasutamise tõhusust.

3. Arvutage ettevõtte varade kasumlikkus valemiga: Ra = P / Ats x 100%, kus:

— P — analüüsitud perioodi puhaskasum;
— ATS on ettevõtte käibevara keskmine väärtus perioodil.

Määrake "Kasumiaruande" real 190 ettevõtte puhaskasumi suurus.

4. Jagage ettevõtte puhaskasumi summa ettevõtte varade arvestusliku keskmise väärtusega.

Korrutades saadud koefitsiendi 100% -ga, saate ettevõtte varade tootluse analüüsitud perioodi kohta. See näitaja iseloomustab kasumi suurust nende väärtuse iga rubla kohta. Seda peetakse optimaalseks, kui see on 18-20%.

5. Leia käibevara käive valemi abil:

Ob = (V/Ats) * Kdn, kus:

B - aruandeperioodi müügitulu (ilma käibemaksuta);
ATS - ettevõtte käibevara keskmine väärtus;
Kdn - aruandeperioodi päevade arv.

Võtke tulu analüüsitud perioodi kasumiaruandest. Jagades selle käibevara keskmise väärtusega, korrutage saadud arv aruandeperioodi päevade arvuga.

6. Arvutage eelmiste aruandeperioodide käibevarade käive, analüüsige muutuste dünaamikat. Mida madalam on skoor, seda parem. Varade käibeperioodi lühendamise majanduslik efektiivsus väljendub täiendavate vahendite ringlusest vabastamises ja sellest tulenevalt ettevõtte kasumi suurendamises.

7. Pidage meeles, et käibeperioodi vähenedes on vaja vähem laoseisu. Samal ajal vähenevad ladustamiskulud. Sellest tulenevalt toob käibe aeglustumine kaasa käibevara kallinemise ja lisakulud. Seega võimaldab varade seisukorra õigeaegne arvutamine ja analüüs teha nende kasutamise juhtimiseks õigeid otsuseid.